供給逼迫がバッテリーの金属力学を揺るがす

著者

ココ・チャン

エヴァ・マンセイ

リコ・ルーマン

電気自動車用バッテリーの供給逼迫と需要急増のダイナミクスは、ますます脆弱になっています。 電池メーカーは現在、金属の長期供給を確保するために、高度な化学組成を備えた新技術を検討しているが、進捗は金属価格の見通しに影響を受けるだろう

新型コロナウイルス感染症パンデミック（世界的大流行）中に電気自動車の販売が急増したことで、リチウム電池のサプライチェーンにおける中国の優位性に対する懸念が悪化した。 一方、ウクライナで続く戦争により、コバルト、リチウム、ニッケルなどの原材料の価格が記録的な高値に達している。

電気自動車の需要の高まりにより、バッテリー材料の価格が数年ぶりの高値に上昇

特定のサプライヤーへの依存だけが懸念されるわけではありません。 バッテリーは EV の総コストの大部分を占め、通常はその価値の 30% ～ 40% を占めますが、バッテリーのサイズが大きくなると、この割合は増加します。

サプライチェーンの逼迫によるEV需要の高まりも、バッテリー材料（コバルトやリチウムを含む）の価格を数年ぶりの高値に押し上げている。 これは価格に影響を及ぼし、消費者が電気自動車への移行をさらに躊躇することになります。

ニッケルとコバルトの価格は2023年上半期に下落したが、それでも前年に比べて高い。 たとえば、炭酸リチウム（EVのバッテリーに使用される金属の精製された形態）の中国の価格は2020年末から1000％以上急騰し、昨年11月には最高値に達した。 アジアン・メタルのデータによると、その後、4月下旬までに価値の3分の2以上が失われた。

リチウムイオン電池 (Li-ion) の 5 つの主要な材料は、リチウム、コバルト、ニッケル、マンガン、グラファイトであり、これらはすべて、EV を加速するためのエネルギーを蓄えたり放出したりする力を電池に提供します。

電気自動車の製造に使用される主要材料のほとんどは、オーストラリア、チリ、コンゴ民主共和国 (DRC) などの資源が豊富な国で採掘されています。 地球の地殻には、EV用バッテリーの将来の需要を満たすのに十分な鉱物埋蔵量があると考えられますが、採掘の拡大には時間と費用がかかるプロセスです。

国際エネルギー機関（IEA）の控えめな試算によると、バッテリー生産だけでも、2030年までにさらにリチウム鉱山が50か所、ニッケル鉱山が60か所必要になるという。 また、高性能電池材料を生産するために、新たに正極活物質製造工場を 50 か所、負極活物質製造工場を 40 か所追加する必要があります。 現在、技術と加盟国によっては、新しい工場を建設するのに 2 年から 7 年かかる場合があります。 新しい鉱山が稼働するまでには平均して 10 年かかります。

リチウム

電池は現在、リチウム需要の主要な推進力となっている。 リチウムイオン電池にとって、リチウムはかけがえのないものです。 世界のリチウム生産量の70％以上は、オーストラリアとチリのわずか2か国で生産されています。 オーストラリアは世界最大の供給国であり、主に塩水からリチウムを生産しているアルゼンチン、チリ、中国とは異なり、硬岩輝石の採掘によってリチウムの大部分を生産している。 2位はチリで、世界の既知埋蔵量の40％以上を保有している。

コバルト

リチウムイオン電池のコバルト強度は近年大幅に減少しており、電池メーカーはニッケル含有量の高い化学薬品に移行しています。 コバルトは主に銅またはニッケル採掘の副産物として採掘されており、その70％以上がコンゴ民主共和国で生産されています。 職人による小規模採掘がコンゴ民主共和国のコバルト生産量の約 10 ～ 20% を占めています。 精製は中国に集中しており、世界の生産能力の約80％を占めているが、中国には原料がほとんどない。

ニッケル

リチウムイオン電池では、ニッケルを使用することでエネルギー密度が高まり、電池の貯蔵容量が増加します。 バッテリーの製造にはクラス 1 ニッケル (純度 >99.8%) が必要ですが、クラス 2 ニッケル (純度 <99.8%) はさらに処理しなければ使用できません。 ニッケルは主に、硫化物とラテライトの 2 種類の鉱床で見つかります。 硫化物鉱床は主にロシア、カナダ、オーストラリアに位置しており、高品位のニッケルを含む傾向があります。 ロシアはクラス1電池グレードのニッケルの世界最大の供給国であり、世界供給量の約20％を占めている。 したがって、ロシアに対する貿易制限は価格への圧力を増大させるだろう。 低品位のニッケルを含むラテライトは、主にインドネシア、フィリピン、ニューカレドニアで産出されます。 世界のニッケル埋蔵量のほぼ4分の1を保有するインドネシアは、2020年1月にニッケル鉱石の輸出を禁止し、現在、主に中国から高価値加工への投資を呼び込んでいる。